「投資初心者だけど、将来のお金が不安で何か始めたい」「ドルコスト平均法が初心者向けって聞いたけど、価格が変動したら結局損するんじゃないの？」「本当にこの投資手法で大丈夫？」
そのように考える方もいるでしょう。
多くの投資初心者が恐れる価格変動ですが、ドルコスト平均法は、まさにその「価格の変動」を利用して購入単価を平準化し、リスクを抑えることを目指す投資手法の一つです。
この記事では、ドルコスト平均法の具体的な仕組みやメリット・デメリット、そして投資初心者がこの投資手法をどのように活用すればよいかを分かりやすく解説します。
この動画は、AI（NotebookLM）を使用し、本記事の概要を解説したものです。
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AIの技術的特性によるものであり、今後の改善が期待されます。
(出典:Google NotebookLM https://notebooklm.google/ を使用して生成)
ドルコスト平均法とは？投資初心者が知るべき仕組みと基本
投資初心者が資産形成を考える際、最初に出会う言葉の一つが「ドルコスト平均法」でしょう。これは、投資のリスクを抑えながら資産を作るための、非常に基本的な投資手法の一つです。
「投資は価格変動が怖い」と感じる方も多いかもしれませんが、ドルコスト平均法はその価格変動を「敵」ではなく「味方」につけることを目指します。
このセクションでは、ドルコスト平均法がどのような仕組みなのか、なぜ価格変動を味方にできるのか、そしてなぜ投資初心者に推奨されるのかを、わかりやすく解説します。
ドルコスト平均法は「時間分散」でリスクを抑える投資手法
ドルコスト平均法とは、特定の金融商品を「常に一定の金額」で「定期的に（例：毎月）」買い続ける投資手法のことです。
投資の世界には「価格が安い局面で買い、高い局面で売る」という理想がありますが、投資初心者（もちろんプロでも）がそのタイミングを正確に当てることは極めて困難です。
ドルコスト平均法は、この「タイミングを当てる」ことを放棄し、代わりに購入する「時間」を分ける（＝時間分散）戦略をとります。
一度にまとまった資金（例：120万円）を投資するのではなく、毎月10万円ずつ12ヶ月に分けて投資することで、購入時期を分散させます。これにより、もし投資開始直後に価格が暴落しても、その後の安い価格でも買い続けることが可能なため、高値で一度に大量に買ってしまう「高値掴み」のリスクを軽減する効果が期待できます。
なぜ価格変動を味方にできる？購入単価を平準化する仕組み
ドルコスト平均法が価格変動を味方につけられる最大の理由は、購入単価が自動的に平準化（平均化）される仕組みにあります。
ポイントは「一定の金額」で買い続けることです。
例えば、毎月1万円ずつ投資信託を購入するとします。
- 価格が高い場合（例：1口1万円）：少ししか買えません（1口）
- 価格が安い場合（例：1口5千円）：多く買えます（2口）
このように、価格が高い場合には少なく、価格が安い場合には多く購入することになります。その結果、投資を続ければ続けるほど、1口あたりの平均購入単価が安定してきます。
これが「価格変動を利用して、平均購入単価を下げる」仕組みであり、価格が上下すること自体がメリットになる瞬間があるのが、ドルコスト平均法の大きな特徴です。
投資初心者にドルコスト平均法が推奨される理由
ドルコスト平均法が特に投資初心者に推奨される理由は、大きく分けて2つあります。
・投資判断の「感情」を排除
・少額から始められる
1つ目は、投資判断の「感情」を排除できる点です。投資初心者が失敗する大きな原因の一つに、価格が上がると「もっと儲かるかも」と焦って買い、価格が下がると「損をしたくない」と怖くなって売ってしまう「感情的な売買」があります。ドルコスト平均法は「毎月一定額を機械的に買う」というルールのため、日々の価格変動に一喜一憂する必要がありません。
2つ目は、少額から始められる点です。「投資にはまとまったお金が必要」と思われがちですが、ドルコスト平均法なら「毎月5,000円」や「毎月1万円」からでもスタートできます。これにより、投資のハードルが大きく下がり、「まずは始めてみる」という経験を積むのに最適です。
ドルコスト平均法は「意味ない」？メリット・デメリットを【一括投資】と比較
ドルコスト平均法は、投資初心者にとって非常に有用な手法ですが、一方で「ドルコスト平均法は意味ない」という意見を目にすることもあります。これは一体なぜでしょうか。
どのような投資手法にも、必ず強み（メリット）と弱み（デメリット）が存在します。ドルコスト平均法が「意味ない」とされる背景には、このデメリットが関係しています。
ここでは、ドルコスト平均法のメリットを改めて整理するとともに、そのデメリットや弱点を解説します。さらに、よく比較対象となる「一括投資」との違いについても見ていきます。
投資初心者が押さえるべき3つのメリット
ドルコスト平均法が投資初心者に推奨されるメリットは、前のセクションで触れた内容も含め、大きく3つに集約されます。
・精神的な負担が少ない
・少額からでも始められる
・高値掴みのリスクを避けられる
1つ目は「精神的な負担が少ない」ことです。価格が下がった局面でも「安くたくさん買えるチャンスだ」と前向きに捉えられ、日々の値動きに一喜一憂せず、投資を続けやすくなります。
2つ目は「少額からでも始められる」手軽さです。現在のネット証券などでは月100円からでも積立設定が可能であり、自分のお財布事情に合わせて無理なくスタートが可能です。
3つ目は「高値掴みのリスクを避けられる」点です。購入タイミングを分散させることで、最も価格が高い瞬間に全資産を投じてしまうという、投資における大きな失敗を回避しやすくなります。これらにより、「投資を続ける」ことのハードルを大きく下げてくれるのが最大のメリットです。
ドルコスト平均法が「意味ない」と言われる理由とデメリット
一方で、ドルコスト平均法にもデメリットは存在します。これが「意味ない」とされる主な理由です。
最大のデメリットは、「短期間で大きな利益（リターン）を狙いにくい」点です。ドルコスト平均法はリスクを平均化すると同時に、利益も平均化します。もし、投資を始めた直後から価格が一方的に右肩上がりに上昇し続ける相場だった場合、どのようになるでしょう。
この場合、最初に全額を投資する「一括投資」が最も大きな利益を得られます。ドルコスト平均法は、価格が上がった後も買い続けるため、平均購入単価が上昇し、一括投資と比べてリターンは少なくなります。
また、以前は購入の都度、手数料がかかることがデメリットとされることもありました。しかし、現在はNISA（ニーサ）口座の活用やネット証券のサービス向上により、購入時手数料が無料の金融商品も多く、このデメリットは解消されつつあります。
なお、ドルコスト平均法を含むすべての投資には、元本割れのリスク（投資した金額を下回る可能性）があることもご理解ください。
ドルコスト平均法 vs 一括投資 シミュレーションで徹底比較
では、ドルコスト平均法と一括投資は、どちらが優れているのでしょうか。これは「投資開始後の値動き」によって答えが変わります。
例えば、120万円を投資する場合でシミュレーションしてみましょう。
パターンA：右肩上がりの相場
価格が100円→120円→150円と上昇し続けた場合、最初（100円）に全額投資した「一括投資」の利益が最も大きくなります。
パターンB：下落後に回復する相場
価格が100円→50円（下落）→120円（回復）と変動した場合、ドルコスト平均法は真価を発揮します。価格が安い50円の際に多くの量（口数）を購入可能なため、平均購入単価が大きく下がります。その後の回復局面（120円）では、「一括投資」よりも大きな利益を生む可能性が高いです。
パターンC：横ばい（レンジ）相場
価格が100円〜80円〜120円の間で上下動を繰り返す場合も、ドルコスト平均法は価格が安い際に多く買う特性が活かされ、利益を積み上げやすい傾向にあります。
将来の相場がどうなるかは誰にも予測できません。だからこそ、特に下落相場に強い（安く多く買える）ドルコスト平均法は、投資初心者にとって精神的な負担が少ない堅実な手法となります。
投資初心者のためのドルコスト平均法 始め方と成功のコツ
ドルコスト平均法の仕組みやメリット・デメリットを理解したら、いよいよ実践です。投資初心者がドルコスト平均法を始めるのは、決して難しくありません。むしろ、現代はスマートフォン一つで簡単に始められる環境が整っています。
しかし、ただ始めるだけでは成功は掴めません。ドルコスト平均法の特性を最大限に引き出すためには、いくつかの大切な「コツ」があります。
ここでは、具体的な始め方の3ステップと、投資の基本的な考え方となる「長期・積立・分散」の考え方、そしてドルコスト平均法と相性の良い金融商品について解説します。
【簡単3ステップ】ドルコスト平均法の始め方
投資初心者がドルコスト平均法を始める手順は、非常にシンプルです。
ステップ1：証券口座を開設する
まずは、投資信託などを購入するための「証券口座」を開設します。NISA口座（ニーサ）を利用する場合は、このタイミングで同時に申し込むのがスムーズです。ネット証券であれば、スマートフォンからでも申し込みが完結し、手数料も安い傾向にあるため初心者にも適しています。
ステップ2：投資する金融商品を選ぶ
次に、どの金融商品に投資するかを選びます。ドルコスト平均法は、長期的な値上がり（成長）が期待される商品と相性が良いです。投資初心者の方は、全世界の株式や米国の主要な株式（S&P500など）に連動する「インデックスファンド」を選択するのも一例です。
ステップ3：積立設定を行う
最後に、「毎月、いくらを、いつ買うか」を設定します。これがドルコスト平均法の実践そのものです。一度設定すれば、あとは証券口座にお金を入金しておくだけで、毎月自動的に設定した金額分の金融商品が買い付けられます。
成果を出す鍵は「長期・積立・分散」
ドルコスト平均法で資産形成を成功させるための鍵は、「長期」「積立」「分散」という3つのキーワードに集約されます。
「長期」とは、文字通り10年、20年といった長い期間をかけて投資を続けることです。ドルコスト平均法は、価格が安い時に多く買う仕組み上、短期的な値動きで利益を出すのには向いていません。長く続けることで、価格変動のリスクがより平準化され、複利効果（利益が利益を生む効果）も大きくなります。
「積立」は、ドルコスト平均法そのものを指します。感情に左右されず、ルール通りに淡々と買い続けることが大切です。
そして「分散」です。これは「時間の分散」（ドルコスト平均法）だけでなく、「資産の分散」も意味します。特定の1社や1国に集中投資するのではなく、全世界の株式インデックスファンドのように、投資先が広く分散された商品を選ぶことで、特定の国や企業が不調になった際のリスクをさらに抑えられます。
ドルコスト平均法に向いている金融商品（NISA・iDeCo活用術）
ドルコスト平均法は、日々の価格が変動する金融商品であれば基本的に活用できますが、特に相性が良いのが「投資信託（ファンド）」です。
投資信託は、それ自体が多くの株式や債券に分散投資している「詰め合わせパック」のような商品であり、少額からでも簡単に「資産の分散」を実現できます。
さらに、このドルコスト平均法を実践する上で、活用が検討できるのが「NISA（ニーサ）」や「iDeCo（イデコ）」といった税制優遇制度です。
通常、投資で得た利益（売却益や分配金）には約20%の税金がかかります。しかし、NISA口座内で投資して得た利益は非課税（税金がかかりません）です。iDeCoは老後資金準備のための制度で、掛金が全額所得控除になるなど、さらに強力な税制優遇が受けられます。
これらの制度を活用しながらドルコスト平均法を実践することで、税制上のメリットを受けながら資産形成を目指せます。
ドルコスト平均法の出口戦略！「売るタイミング」の見極め方
ドルコスト平均法は「買う」手法として非常に優れていますが、投資は「売る」ことで初めて利益が確定します。積立投資を続けて資産が順調に増えてきたとき、投資初心者が次に悩むのが「いつ売ればいいのか？」という出口戦略です。
「せっかく積み上げた利益を、売るタイミングの失敗で減らしたくない」と考えるのは当然です。
このセクションでは、投資初心者が陥りがちな売却の失敗例を挙げながら、ドルコスト平均法における「売るタイミング」の考え方について解説します。
投資初心者が陥りがちな売却の失敗例
ドルコスト平均法で長期積立を続けていても、売却の際に感情的な判断をしてしまうと、それまでの努力が無駄になりかねません。
最も多い失敗例が、「暴落した際の狼狽（ろうばい）売り」です。例えば、世界的な経済ショックなどで一時的に価格が大きく下がった際、怖くなって慌てて売却してしまうケースです。底値圏で売ってしまうと、大きな損失を確定させることになります。
逆に、「少しの利益での早すぎる売却」も失敗例として挙げられます。積立を始めて数年で少し利益が出たからと売却してしまうと、その後に得られたはずの長期的な複利効果（利益が利益を生む力）を手放すことになります。
「売るタイミング」はいつ？（目標金額達成・定期売却）
ドルコスト平均法における「売るタイミング」に、唯一絶対の正解はありません。なぜなら、それは「何のためにお金を貯めているか」という、投資の目的と密接に結びついているためです。
合理的な売却タイミングの考え方として、大きく2つのパターンがあります。
1つ目は、「目標金額を達成した時」です。「子供の大学資金として500万円」「老後の生活費として2,000万円」など、投資を始めた時の目的を達成したら、必要な分を売却します。これが最も明確な出口戦略です。
2つ目は、「定期的に取り崩す（定期売却）」方法です。特に老後資金として使う場合、一括で全額売却する必要はありません。「毎月5万円ずつ」や「毎年100万円ずつ」のように、生活費として必要な分だけを定期的に売却していく方法です。
売却の際も「時間分散」を意識することが大切
ドルコスト平均法の最大の強みは「買うタイミング」を分散させる（時間分散）ことでした。実はこの考え方は、「売るタイミング」においても非常に大切です。
もし全額を一度に売却しようとすると、その日がたまたま価格の安い日（暴落日）だった場合、期待していたよりも少ない金額しか受け取れないリスクがあります。
そこで考えられる方法の一つが、売却の際も「時間分散」を実践することです。例えば「12回に分けて毎月売却する」と決めれば、売却価格が平準化されます。最高値で売ることはできませんが、最安値で売ってしまうリスクを軽減する効果が期待できます。
買う際も「タイミングを読まない」、売る際も「タイミングを読まない」。これがドルコスト平均法の基本的な考え方であり、感情に左右されずに資産を活用する方法の一つでしょう。
まとめ
この記事では、投資初心者が知っておくべき基本的な投資手法である「ドルコスト平均法」について、その仕組みからメリット・デメリット、具体的な始め方、そして出口戦略（売るタイミング）までを詳しく解説しました。
ドルコスト平均法の最大の魅力は、投資初心者が恐れがちな「価格変動」をリスクではなく「味方」につける点にあります。
価格が安い時には多く買い、高い時には少なく買う。この仕組みを「毎月一定額」というルールで自動的に実践することで、購入単価が平準化され、高値掴みのリスクを避けられます。また、感情に左右されずに投資を続けやすい点も、初心者にとって大きなメリットです。
もちろん、一括投資のように短期間で大きな利益を狙う手法ではありませんが、その分、下落相場にも強いのが特徴です。
将来のお金に不安を感じている投資初心者の方こそ、まずは「長期・積立・分散」を基本としたドルコスト平均法を、NISAなどの制度を活用しながら少額からでも始めてみてはいかがでしょうか。価格変動を味方につけるこの堅実な投資手法が、あなたの将来の資産形成を力強くサポートしてくれるはずです。
